Analisis GBP/USD carta 5M
Pasangan mata wang GBP/USD diniagakan dalam arah yang bertentangan sepenuhnya dengan pasangan EUR/USD pada Isnin. Perkara ini mudah dijelaskan — semalam diumumkan bahawa Perdana Menteri UK, Keir Starmer, telah memutuskan untuk meletak jawatan. Justeru, Britain akan mendapat perdana menteri ketujuh dalam tempoh sepuluh tahun. Seperti pernah dinyatakan, di Britain bukan sahaja tiada krisis politik baharu, sebaliknya krisis politik itu telah berlarutan selama sepuluh tahun dan ramai pihak sudah lama terbiasa dengannya. Secara paradoks, pasaran bertindak balas terhadap peletakan jawatan Starmer dengan membeli pound British. Oleh itu, teori yang dikemukakan ramai pakar bahawa kira-kira sebulan lalu pasaran secara agresif menjual pound berikutan potensi peletakan jawatan Starmer, terbukti tidak tepat pada Isnin. Pertukaran perdana menteri tidak semestinya membawa impak yang lebih buruk, kerana negara itu sudah lama menghadapi ketidaktentuan politik. Namun begitu, pound British masih belum bergerak jauh dari paras terendah tempatan; oleh itu, kenaikan pasangan ini pada Isnin mungkin bersifat sementara.
Dari sudut teknikal, aliran menurun telah bersambung semula, memandangkan pasaran secara berterusan membeli dolar AS selama dua hari berturut-turut minggu lalu. Kami tidak melihat pergerakan menaik dolar AS yang begitu ketara sebagai sesuatu yang logik atau wajar. Sebaliknya, kami menganggapnya berpotensi sebagai perangkap kepada pedagang. Tiada asas kukuh yang menyokong pengukuhan dolar AS setaraf itu. Penyelesaian konflik geopolitik di Timur Tengah, sikap neutral Bank of England, serta laporan pengangguran Britain yang kukuh — faktor-faktor ini sepatutnya sekurang-kurangnya menghentikan kejatuhan mata wang British. Namun, semua faktor tersebut nampaknya diabaikan pasaran.
Pada carta lima minit Isnin, terbentuk satu isyarat beli yang jelas. Pada permulaan sesi dagangan Eropah, harga menguji zon 1.3179–1.3187 dan melantun daripadanya. Menjelang akhir hari, harga meningkat sekitar 45–50 pip, keuntungan yang boleh direalisasikan oleh para pedagang.
Laporan COT
Laporan Komitmen Pedagang (COT) mengenai pound sterling menunjukkan bahawa dalam beberapa tahun kebelakangan ini, sentimen pedagang komersial sentiasa berubah. Garis merah dan biru, yang mencerminkan kedudukan bersih pedagang komersial dan bukan komersial, kerap bersilang dan kebanyakannya hampir pada paras sifar. Kini garis-garis itu semakin menjauh, dan pedagang bukan komersial kekal mendominasi dengan kedudukan jual. Memandangkan perkembangan di Timur Tengah, tidak menghairankan bahawa permintaan terhadap mata wang berisiko adalah rendah.
Dalam jangka panjang, dolar AS terus melemah akibat dasar Donald Trump, yang jelas kelihatan pada kerangka masa mingguan (rajah di atas). Perang perdagangan dijangka berterusan dalam pelbagai bentuk untuk tempoh yang lama, dan dasar beliau secara langsung serta tidak langsung memang bertujuan melemahkan mata wang Amerika Syarikat. Namun, faktor geopolitik kini menjadi tumpuan dan baru-baru ini telah memberikan sokongan kukuh kepada dolar AS. Oleh kerana konflik di Timur Tengah masih belum selesai, dolar AS berpotensi menunjukkan kekuatan pada masa hadapan. Menurut laporan COT terkini sehingga 9 Jun, kumpulan bukan komersial telah menutup 7,900 kontrak beli dan membuka 4,000 kontrak jual. Justeru, kedudukan bersih pedagang bukan komersial berkurang sebanyak 11,900 kontrak sepanjang minggu tersebut.
Analisis GBP/USD carta 1H
Pada carta masa sejam, pasangan GBP/USD kembali meneruskan aliran menurunnya, yang tidak selari dengan faktor asas serta keadaan makroekonomi semasa. Sepanjang tiga bulan kebelakangan ini, pasaran cenderung mengabaikan faktor asas dan data makro, dan kini nampaknya turut mengabaikan isu geopolitik dengan berdagang berdasarkan faktor lain. Kami tidak menganggap pound British layak mengalami kejatuhan yang sedemikian ketara.
Untuk 23 Jun, kami menandakan paras penting berikut: 1.3096–1.3115, 1.3179–1.3187, 1.3301–1.3309, 1.3369–1.3377, 1.3465–1.3480, 1.3588, 1.3671–1.3681, 1.3751–1.3763. Garis Senkou Span B (1.3393) dan garis Kijun-sen (1.3303) juga boleh berfungsi sebagai rujukan isyarat. Disarankan meletakkan pesanan henti rugi pada paras pulang modal sebaik sahaja harga bergerak 20 pip ke arah yang menguntungkan. Garis penunjuk Ichimoku mungkin berubah sepanjang hari dan perkara ini perlu diambil kira semasa menentukan isyarat dagangan.
Pada hari Selasa, indeks aktiviti perniagaan bagi sektor perkhidmatan dan pembuatan akan dikeluarkan di UK dan AS. Secara teori, pasaran mungkin memberi reaksi terhadap laporan UK, namun ia sebahagian besarnya telah mengabaikan laporan dan peristiwa yang lebih penting minggu lalu. Oleh itu, sebarang reaksi adalah tidak mungkin.
Cadangan Dagangan:
Hari ini, pedagang boleh mempertimbangkan kedudukan jual dengan sasaran 1.3179-1.3187 sekiranya pasangan ini membuat lantunan daripada kawasan 1.3301-1.3309. Kedudukan beli kekal relevan selepas lantunan daripada kawasan 1.3179-1.3187, dengan sasaran 1.3301-1.3309.
Penjelasan untuk Rajah:
Paras harga sokongan dan rintangan (rintangan/sokongan) – garisan merah tebal di sekelilingnya pergerakan boleh berakhir. Ia bukan sumber isyarat dagangan.
Garisan Kijun-sen dan Senkou Span B – garisan penunjuk Ichimoku yang dipindahkan ke carta masa setiap jam daripada carta masa 4 jam. Ia merupakan garisan yang kukuh.
Paras ekstrem – garisan merah nipis yang pernah menjadi titik lantunan harga sebelum ini. Ia merupakan sumber isyarat dagangan.
Garisan kuning – garisan aliran, saluran aliran, dan apa-apa corak teknikal yang lain.
Penunjuk 1 pada carta COT – saiz kedudukan bersih bagi setiap kategori pedagang.
